Mathematical Finance

1995. Auflage 1995
ISBN: 978-0-387-94439-5
Verlag: Springer

Buch, Englisch, 133 Seiten, Format (B × H): 160 mm x 243 mm, Gewicht: 452 g

Reihe: The IMA Volumes in Mathematics and its Applications

Recent revolutions in the world of finance have created a need for the expertise of research mathematicians in solving problems. The articles in this volume are based on recent research in methods in mathematical finance.

Zielgruppe

Research

Autoren/Hrsg.

Davis, Mark H A

Duffie, Darrell

Fleming, Wendell H

Shreve, Steven

Fachgebiete

• Wirtschaftswissenschaften Betriebswirtschaft Wirtschaftsmathematik und -statistik
• Wirtschaftswissenschaften Finanzsektor & Finanzdienstleistungen Finanzsektor & Finanzdienstleistungen: Allgemeines
• Wirtschaftswissenschaften Volkswirtschaftslehre Volkswirtschaftslehre Allgemein Ökonometrie
• Mathematik | Informatik Mathematik Mathematik Interdisziplinär Finanz- und Versicherungsmathematik

Inhaltsverzeichnis

Continuous trading with asymmetric information and imperfect competition.- Contingent claim valuation and hedging with constrained portfolios.- On portfolio optimization under “drawdown” constraints.- American options and transaction fees.- The optimal stopping problem for a general American put-option.- Optimal investment models and risk sensitive stochastic control.- Arbitrage and free lunch in a general financial market model; the fundamental theorem of asset pricing.- Which model for term-structure of interest rates should one use?.- Liquidity premium for capital asset pricing with transaction costs.